如果說人類唯一一個隨身攜帶的能源設備，那就是鋰電池了，確切的說是鋰離子電池。我們平時用的智能手機，平板電腦，筆記本電腦，乃至深圳,北京，杭州，太原，上海等城市大街上的電動出租車，電動大巴，其內部都有鋰離子電池。

  鋰離子電池產業(yè)從90年代初誕生以來，至今已有大約30年時間，這個行業(yè)從日本壟斷，到日韓爭霸，到現(xiàn)在中日韓三足鼎立，現(xiàn)在逐漸開始向中國壟斷的方向發(fā)展。

  我們的用的鋰電池，其實主要就是用于兩大產業(yè)，一個是消費電子產品，一個是汽車。

  鋰電池的發(fā)明者是西洋美國人，畢業(yè)于耶魯大學和芝加哥大學的John Goodenough教授，注意這個名字，goodenough，他爸媽取名的時候不知道是怎么想的。Goodenough教授現(xiàn)在還健在，在各個鋰電池的峰會，論壇之類的場合還能看到他的身影。

  鋰電池這個行業(yè)是很有意思的，曾經這個行業(yè)是日本人壟斷世界的行業(yè)，

  世界上第一個將鋰電池實現(xiàn)商業(yè)化生產的公司是日本的索尼，1991年商業(yè)化生產鋰離子電池用于消費電子產品。

  不過大家也知道，一個新技術，新產品，在中國人進來以前都是高端的，一旦中國人進入了該產業(yè)，該產業(yè)就會迅速白菜化。

  還記得90年代手機電池能賣到七八百元甚至上千元人民幣一塊嗎？那個時候中國人一個月的工資才多少錢，一塊手機電池頂你幾個月的工資，那個時候一個中國的老板，拿出一個價值上萬元的大哥大往桌上一放，握草，絕對是土豪，說明這個老板有實力啊。

  也因為此，日本人真的賺了不少暴利。后來韓國的三星和LG也進入了這個行業(yè)，并且迅速的成為了世界巨頭，他們的價格也是高高在上的，畢竟韓國也是小國家，能做鋰電池的公司就那么幾家，當然也可以聯(lián)合控制價格賣高價。

  不過在2000年以后，中國電池大王比亞迪在鋰電池領域率先崛起，標志著中國真正第一次沖進了鋰電池（主要是鋰離子電池）的行列。為什么是這個時間點？那個年代手機的霸主是諾基亞和摩托羅拉，不像今天是蘋果華為三星，

  一個摩托V3手機銷量上億臺，全國各地的老板拿著現(xiàn)金到天津摩托羅拉工廠去要貨，因為太TM賺錢了。

  比亞迪在2000年是中國第一家獲得摩托羅拉手機鋰電池訂單的公司，在2002年又是第一家獲得諾基亞手機電池訂單的公司，標志著中國鋰電池的品質和技術得到頂級電子品牌的認可。

  隨著比亞迪的崛起，一大批中國公司進入了鋰電池行業(yè)，經過十幾年發(fā)展，這個行業(yè)目前已經成了中日韓三國演義的局面。由于中國公司的崛起，鋰電池的價格迅速下降到了100元人民幣以下。

  為什么一個行業(yè)明明大家掙錢掙的好好的，中國人一進來就馬上白菜化呢？

  這跟中國的國家規(guī)模有關系，日韓這種財團高度壟斷的國家，鋰電池就那么幾家做，客戶也是那么幾家，市場又只有那么大，新公司在財團的打壓下根本沒有生存的空間。以韓國為例子，鋰電池的客戶就是三星，LG為主，他們都買自家的電池。其他電池公司根本無法生存。

  而中國就不一樣了，市場太廣闊了，我不說打進大公司的供應商，我就專門做電池瞄準售后市場，也足夠讓我生存下來。

  你的蘋果，三星，華為手機的電池壞了，如果走進路邊的手機配件店，你十有八九買到的不會是原裝的電池，它們都來自哪里呢，就來自中國大大小小的鋰電池廠家。

  打不進高端品牌產業(yè)鏈，我打進山寨機，打進中小型電子品牌公司的產業(yè)鏈，也足夠讓我生存下來。中國14億人的廣闊市場，我哪怕一塊電池賺10元，一年賣100萬塊也有1000萬的凈利潤。

  那么目前來看三國競爭態(tài)勢如何？我們看下面的2016年競爭格局圖，全球十強鋰電池公司，日本有兩家：松下和索尼，韓國有兩家：三星和LG，剩下全部是中國企業(yè)，其中比亞迪是中國的老大。

  按照國家來分，中國廠家占了全球60%的銷售額，日本占了全球17%，韓國占23%左右。更重要的是，中國廠家的增長速度比日韓要快，也就是中國占世界的份額還在繼續(xù)提升。

  我們再把眼光放到全球前20名，

  2016年的全球TOP 20鋰電池生產廠家，中國有15家，日本有3家，松下，索尼，AESC，韓國有2家，LG和三星。

  從上面2016年的銷售額，

  我們可以看到鋰電池世界前三名都是日本韓國企業(yè)：第一名松下230億人民幣，第二名LG
  210億人民幣，第三名三星SDI 205億人民幣。都是200億人民幣以上。

  接下來緊跟的第二梯隊是中國三巨頭：比亞迪160億人民幣，CATL（寧德時代）140億人民幣，ATL 135億人民幣，都是一百億元營收的級別。

  其中寧德時代和ATL實際上可以算是一家，你們注意看下名字，CATL（寧德時代）和ATL很像是OPPO和VIVO的那種關系。寧德時代成立于2011年，專注做汽車用的動力電池，創(chuàng)始人曾毓群就來自ATL。

  ATL也是中國人創(chuàng)建的公司，遺憾的是盡管技術和管理團隊基本是中國人，但是從資本角度來看，是日本TDK控股的公司

  再下來是50-100億的第三梯隊了，索尼世界第七80億人民幣，國內廠家沃特瑪?shù)诎?5億，天津力神第九 60億人民幣。

  但是就增長速度而言，日韓的四大家族和中國狼群完全不能比擬的。

  2016年第一名的松下增長15%，第二名的LG增長18%，第三名的三星SDI增長11.4%

  第四名的比亞迪增長28%，第五名的寧德時代猛增145.6%，第六名的東莞ATL增長13.4%

  如果再往下看，第七名的索尼下降20%，

  第八名的中國沃特瑪增長199.5%，第九名的力神增長71.4%

  實際上，這個TOP20榜單漏掉了中國的兩家主流手機鋰電池供應商，深圳欣旺達和惠州德賽電子，這兩家是蘋果Iphone手機的御用電池供應商。

  欣旺達2016年可謂是大豐收，其營收為80.90億元，與上年同期相比增長了25.01%，歸屬上市公司股東的凈利潤為4.50億元，與上年同期相比增長38.59%，

  除了蘋果以外，欣旺達已經成為華為、OPPO、vivo、小米、聯(lián)想、魅族、樂視、金立等國內一線手機品牌主要供應商。欣旺達自從意識到國產手機品牌的崛起，開始“遠蘋果親國產”以后，其在近兩年來，均保持高速增長。

  再來看看德賽電池公司在2016年全年實現(xiàn)營收87.24億元，同比上升3.44%；實現(xiàn)凈利潤2.55億元，同比增長10.89%。

  整體看來，蘋果作為德賽電池第一大客戶，在其營收中所占比例高達60%以上，因此德賽電池受到蘋果的營收影響非常大。現(xiàn)在德賽也在采取降低對蘋果依賴的策略，在開拓電動汽車，電動工具，和國產智能手機品牌的市場。

  看到規(guī)律了嗎，國產供應鏈都在試圖降低對蘋果的依賴，這充分說明了國產品牌的崛起。

  未來幾年，中國鋰電池廠家在市場份額，營業(yè)收入和利潤上全面壓倒日韓的時代將會到來。其中寧德時代有可能在2017年取代比亞迪成為中國最大的鋰電池廠家，

  2017年5月，寧德時代宣布和國內最大的汽車公司上海汽車成立合資公司生產電動汽車鋰電池，這給主要給自家電動車供應鋰電池的比亞迪帶來比較大的刺激，比亞迪目前也在考慮開始外銷電動車鋰電池，擴大銷售額，否則其鋰電池業(yè)務被寧德時代趕超只是時間問題。

  2017年6月，寧德時代發(fā)布公告，即將登陸A股，其估值竟然超過1200億人民幣。

  中日韓在鋰電池領域的實力變化，用下面的圖或許更加直觀，我們金額上已經超過了日韓，但是世界前三名仍然被日韓企業(yè)占據，比亞迪和寧德時代一個第四，一個第五，距離前三名的差距并不大，預計兩者將會迅速沖進世界前三。

  接下來我們要關心下鋰電池上游材料和裝備的國產化情況了。我們看下鋰電池的上游材料的國產化情況，我們可以用下面的圖做參考，注意也就是個參考，四大核心原材料：正極材料，負極材料，電解液，隔膜。

  有一點是肯定的，正極材料是鋰電池最核心和最貴的部分，他可以說是影響鋰電池能量密度和性能的核心材料，成本占了30%--40%。目前四大核心原材料，除了隔膜目前國產化率較低，其他三個都已經實現(xiàn)了自主國產化。

  正極材料，中國占世界份額50%以上

  正極材料有多種，我們平時說的用于電動汽車的磷酸鐵鋰，三元鋰電池，用于手機和平板電腦的鈷酸鋰電池，錳酸鋰電池等，其實都是正極材料不同

  2015 年中國正極材料產量為 10.65 萬噸，占全球產量的 47.67%，但是領導廠家還是日韓廠家。

  《2017年中國鋰電池正極材料產業(yè)研究報告》統(tǒng)計數(shù)據顯示，2016年，中國鋰電池正極材料總體產量達到16.2萬噸，同比增長51.4%。其中LFP產量5.7萬噸，NCM產量6.1萬噸，LCO產量3.5萬噸，LMO產量0.9萬噸。

  在全球市場競爭方面，日本和韓國企業(yè)正極材料以三元材料為主，中國也在逐漸開始使用三元材料，下圖是2015年世界主要企業(yè)正極材料份額，國外的競爭對手主要是韓國企業(yè)優(yōu)美科和L&F兩家，日本企業(yè)日亞化學和住友金屬兩家，都是三元材料為主。例如日亞化學大部分是NCM，住友金屬的NCA主要給松下供貨，松下是特斯拉的供應商

  可以看到，中國的鋰電池正極材料企業(yè)全部實現(xiàn)高速增長，中國杉杉能源2016年已經成為全球最大的正極材料供應商

  正極材料公司杉杉能源2016年實現(xiàn)主營業(yè)務收入25.03億元，同比上升8.12%；歸屬于上市公司股東的凈利潤1.74億元，同比上升121.48%，值得一提，杉杉能源除了給國內電池廠家提供正極材料，還是松下電池的供應商。

  廈門鎢業(yè)的電池材料2016年實現(xiàn)營業(yè)收入25.5億元，而2015年電池材料的營業(yè)收入僅為10.85億元，增長高達135%，該公司60%的產能是三元材料，是韓國三星SDI，LG和日本松下，中國寧德時代的供應商。

  當升科技2016年實現(xiàn)營業(yè)收入13.35億元，同比增長55.10%;實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤9928.78萬元，同比增長647.56%。當升科技的營業(yè)收入包括了鋰電池生產設備的收入。

  北大先行2016年實現(xiàn)銷售收入約11億人民幣，增長超過50%。北大先行以國內客戶為主。

  湖南瑞翔2016年上半年實現(xiàn)銷售收入約9億元，為三星SDI， LG，東芝，力神，比亞迪等提供正極材料

  另外國內還有家格林美，做三元材料正極，主要是NCM和NCA

  2016年度格林美電池材料板塊實現(xiàn)營業(yè)收入為20.7億元，較2015年增加5.41億元，增長35.37%，貢獻毛利額4.62億元。

  可以看到正極材料領域，磷酸鐵鋰中國基本算是壟斷地位，但是三元材料領域日韓在技術和份額上均有優(yōu)勢，當然中國除了保持在磷酸鐵鋰的優(yōu)勢地位以外，在三元材料領域也在奮起直追。

  負極材料中日壟斷全球市場95%，而中國在不斷蠶食日本的份額。

  與其他材料都是中日韓三家爭霸不同，負極材料就是中日兩家。

  鋰電池負極材料就是石墨，目前中日形成了壟斷世界市場的態(tài)勢，兩國公司的份額占了全球的95%以上，而這其中中國的市場份額又比日本高。

  全球前三位為深圳貝特瑞，日本日立化學，上海杉杉。三家公司占了全球份額的70%。

  三強以外還有日本碳素，三菱化學，日本JFE等公司

  據日本矢野經濟對2014年全球負極材料市場份額的統(tǒng)計，貝特瑞市場占有率為31.8%，排名全球第一。為三星、松下、LG、比亞迪等世界級企業(yè)在電池原料層面提供定制方案。

  2016年貝特瑞完成營收21.36億元,同比增長42.28%;實現(xiàn)歸屬于掛牌公司股東的凈利潤2.61億元,同比增長47.12%，

  杉杉2016年鋰電池負極材料收入大約15.9億元，增長47%左右，均遠遠快于日本公司的增速。

  這意味著市場份額還在繼續(xù)玩零和游戲，也就是從日本公司向中國公司轉移。

  電解液中國廠家逐漸形成壟斷之勢

  電解液市場，我國在國際上的主要競爭對手是四家，日本的三菱化學和宇部興產，韓國的LG化學和旭成化學，但是這四家份額都在不斷下降。

  2015年，全球電解液整體產量為11.1萬噸，同比增長34.3%;中國電解液產量為6.9萬噸，同比增長52.7%; 中國占全球62.2%，從增長速度來看，中國電解液產量的增長速度明顯高于全球。

  國內電解液的領頭羊新宙邦，2016年實現(xiàn)營業(yè)收入15.9億元，增長70.1%，凈利潤2.56億元，曾在100.45%，世界市場占有率達到了10%，該公司是三星和索尼的優(yōu)秀供應商。

  國內第二大電解液生產商廣州天賜，2016年營業(yè)收入18.37億元，增長94.25%，凈利潤3.95億，增長296.87%，當然天賜不止生產電解液，還生產電解液的上游材料六氟磷酸鋰，因此其毛利率比新宙邦還要高，凈利潤率竟然搞到20%以上，達到蘋果公司的水平。

  國內第三大電解液生產商華榮化工實現(xiàn)營業(yè)收入為10.67億元，同比增長109.3%，凈利潤為1.44億元，同比51.47%，

  電解液的電解質主要是六氟磷酸鋰，可以說，六氟磷酸鋰是電解液的上游產品，自從中國公司掌握該技術之后，日韓企業(yè)市場份額開始迅速下降。

  2004年之前，日本的瑞星化工、森田化學和關東電化壟斷了六氟磷酸鋰行業(yè)，當時六氟磷酸鋰的價格在60萬元/噸以上。2004年天津金牛公司年產80噸裝置投產，打破了日本的壟斷，六氟磷酸鋰價格下降到30－40萬元/噸。

  但是由于我國生產工藝沒有突破，無法形成大規(guī)模量產能力，只能進行成本高昂的小規(guī)模試生產，因此2011 年之前，日本的瑞星化工、森田化學和關東電化仍然幾乎壟斷了六氟磷酸鋰行業(yè)，當時六氟磷酸鋰的毛利率高達80%。

  2011 年開始，以多氟多為首的國內廠商成功突破了六氟磷酸鋰的生產工藝，并以價格優(yōu)勢進入國內電解液企業(yè)的供應鏈，

  隨后日本企業(yè)為奪回市場份額被迫降價，導致六氟磷酸鋰價格由2010年的34萬元每噸下降至2015年第二季度的最低點8.4萬元每噸，竟然下降了四倍之多，可見當初日本人賺了多少錢。

  中國多氟多在2015年已經成為全球第二大六氟磷酸鋰生產商，從下圖可以看出，世界第一是日本森田化學，第二是中國多氟多，第三是日本瑞星化工，第四是中國天賜材料，第五是中國必康股份

  2016年，多氟多公司營業(yè)收入28.57億元，同比增長30.93%；歸屬凈利潤5.17億元，同比增長1219.48%(2016年年報)，按照公司自己的說法，國內市場占有率30%，國際市場占有率躍居世界第一。

  天賜材料前面已經說過，生產六氟磷酸鋰都是給自家生產電解液用

  中國第三的必康股份2016年公司實現(xiàn)營業(yè)收入37.3億元，比上年同期增長84.30%；實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤9.33億元，比上年同期增長65.02%。當然必康股份包括其他業(yè)務，但是電解液業(yè)務的增長是主要貢獻。

  四大核心原材料，有三個已經實現(xiàn)了完全的國產化，或者說自主化，因為畢竟還是會進口一部分。那么剩下的一個還沒有實現(xiàn)完全國產化的就是鋰電池隔膜了，鋰電池隔膜其實就是一層用來隔離鋰電池正極和負極，防止短路的膜，既要能夠起到隔離的作用，又要對鋰離子有很好的通過性，這樣電池才能正常充放電。

  隔膜的成本在鋰離子電池中占大約10%左右。為了看下世界市場的變化，我們先來看看2008年世界鋰電池隔膜市場的格局

  下圖是2008年的世界鋰電池隔膜市場份額，世界市場90%被美國和日本壟斷。

  第一是日本旭化成29%，第二是美國Celgard 23%，第三是日本東燃23%，第四是宇部興產7%，第五是韓國SK 5%，第七的恩泰克是美國企業(yè)，占4%。

  當然韓國也能少量自產，自家用為主。

  當時的中國三強深圳星源材質只占2%，格瑞恩為4%，金輝高科為2%，合計只有8%。

  且星源材質當時只是試產性質，還沒有真正規(guī)?；拇罅夸N售，這個2%的份額實在是很勉強。

  8年過去了，下圖是2016年的全球鋰離子電池隔膜的的產業(yè)格局（實際是2015年的數(shù)據）

  日本旭化成還是世界第一，不過份額從29%下降到了18%，

  日本東燃化學世界第二，份額從23%下降到了14%，

  第三名換成了異軍突起的韓國企業(yè)SK，份額12%，

  美國Celgard排名世界第四，市場份額從23%下降到了10%。韓國崛起了一家W-Scope是世界第五，8%。

  與此同時，中國隔膜廠家也快速崛起，星源材質發(fā)展最快，從2%上升到了7%，中科科技5%，金輝高科4%。

  從2008年和2016年的對比，我們可以明顯看出世界的變化趨勢，就是隔膜的世界市場份額從美國和日本轉移到中國和韓國手中。

  其中美國的Celgard事實上已經被排在世界第一的日本旭化成收購了，所以美國已經退出了競爭，感覺美國真的是去工業(yè)化的好榜樣。

  實際上，上圖雖然寫的是2016年的鋰電池隔膜世界格局，用的是2015年的數(shù)據。

  在上圖里面星源材質排在世界第六位，2016年星源材質全年實現(xiàn)營業(yè)收入5.06億元,較上年同期增長18.97%;歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤1.55億元,較上年同期增長31.34%。星源材質現(xiàn)在已經超過了第五名的韓國W-scope，躍居世界第四位（celgard和旭化成是一家了）

  星源材質作為中國最大的隔膜生產廠家，其董事長陳秀峰2016年12月在接受記者采訪的時候，說起當時為什么要做隔膜，說了三點很有意思。

  1：在中國人開始做鋰電池隔膜之前，被日本人壟斷的鋰電池隔膜是暴利

  “到2003年，鋰電池正極、負極和電解液都實現(xiàn)了國產化，但隔膜一直依賴進口，受制于人，所以價格也非常高。當時制造隔膜的PP、PE原料，大概2萬多元/噸，但是做成隔膜后價值達到300多萬元/噸，完全是暴利。而且小鋰電廠還買不到隔膜，日本廠商要求先款后貨，要求提前45天打款，還要審定你的資質，禁止用于軍事用途”

  2：日本人拒絕提供技術合作機會，星源材質開始找四川大學自主研發(fā)

  “我們最初其實是想找日本人合作，但日本人認為這個技術是他們的國家機密，嚴禁外泄于是我們就找到四川大學。四川大學在高分子這個領域里面，在全國是非常強的。所以從2003年開始，我們就和四川大學向明教授合作，開始投入研發(fā)，到2006年，我們就掌握了濕法隔膜的制備技術，建了中試生產線。2007年，我們突破了干法隔膜制備關鍵技術。由于濕法隔膜生產線投資很大，所以我們在2008年就先建了我們的干法隔膜生產線，因此星源材質也是全球第一家同時掌握了干法和濕法兩種隔膜制備技術的企業(yè)?！?

  3:首先買星源材質的是中國的鋰電池廠家

  2008年8月18日，我們出產了第一卷膜，也算是中國第一卷干法單拉隔膜，具有里程碑的意義。因為隔膜制備工藝復雜，技術點非常多，產品剛出來的時候，一些物性指標、外觀，跟國外產品比還是有一定的差距。而一旦突破了關鍵原理技術，不斷進行工藝和設備優(yōu)化，進步就非?？?。到2009年3月，產品正式進入了市場。我們產品第一家供給了中航鋰電，2009年5月就進入了比亞迪供應鏈。

  2011年新能源市場井噴，星源材質迅速獲得了天津力神、國軒高科、萬向集團、中聚電池、優(yōu)特利等優(yōu)質客戶。2013年，星源材質又獲得韓國LG化學的青睞，成為其鋰電池隔膜供應商。而這也實現(xiàn)國產隔膜出口零突破。

  我在之前的文章里面一再強調的觀點，要想把上游做起來，就必須先把下游做起來，星源材質從2008年開始生產，2009年開始大批量供應市場，買他家產品的，第一家是中航鋰電，第二家是比亞迪，再到后來的力神，國軒高科，萬向等，全部是中國公司，一直到5年后的2013年，才有第一家外國公司LG化學開始購買星源材質的產品。

誰說產業(yè)競爭沒有國家和民族的界限？事實會一次又一次的告訴你，在中國公司起步需要生存的關鍵時刻，只有自己人才會扶你一把。

  中國的網絡上，在知乎上，不斷有所謂“理性人士”分析說，民族是想象出來的共同體，試圖虛無化中華民族的存在，試圖證明愛國沒有意義，民族主義沒有意義。

  然而事實卻一次又一次的告訴你，國家和民族不是想象出來的，而是現(xiàn)實的利益共同體。你身邊的每一個中國人，每一家在奮力和歐美日韓企業(yè)進行產業(yè)競爭的中國公司，他們和你的利益息息相關，他們的努力和奮進也會讓你從中受益。

  隔膜領域的世界十強，除了星源材質以外，還有數(shù)家優(yōu)秀的中國公司，

  并且都保持了超高速增長，說明隔膜領域正在快速的國產化替代，中國公司正在迅速的消除四大核心原材料的最后一個盲點。

  2016年滄州明珠實現(xiàn)營業(yè)總收入27.65億元人民幣(下同)，較上年增長27.10%;
  歸屬于母公司所有者的凈利潤4.87億元，較上年提高127.05%。 其中鋰離子電池隔膜產品生產1532.17噸，較上年增長102.73%;實現(xiàn)營業(yè)收入3.77億元，較上年增長119.34%，占營業(yè)收入比重13.65%。

  已經從格瑞恩改名到中科科技，2014年隔膜收入2.5億元，2015年達到了3.6億元，增長44%，2016年進一步超過了4億元。

  其他還有河南義騰新能源，上海恩捷等隔膜生產企業(yè)。

  當然我們要看到，隔膜產業(yè)里面，即使是最大的星源材質，也只是排在世界第四，要在中高端上打破日韓的壟斷的，還需要幾年的時間，國內廠家保持這樣的發(fā)展速度，中國必將消除四大核心原材料的最后盲點。

  另外還有一點，目前隔膜生產在逐漸轉向濕法生產，而濕法生產需要的主要上游原材料是高分子聚乙烯，2017年6月，國內揚子石化首次實現(xiàn)該材料的量產，打破了進口壟斷。

  當然，正極材料，電解液的上游還有鋰金屬材料

  2016年天齊鋰業(yè)完成營業(yè)收入39.04億元,較上年增加109%;實現(xiàn)凈利潤15.12億元,較上年增加510%

  贛鋒鋰業(yè)2016年完成營業(yè)收入28.44億元，增長110.06%，凈利潤4.64億元，增長270.74%

  鋰電池四大核心材料之外，還有一個電池的鋁塑膜中國國產化率非常低，我們的硬殼電池生產沒有問題，但是消費電子產品為了高密度的需要，需要使用軟包裝電池，因為硬殼電池的金屬殼體積實在大，軟包裝電池，鋁塑膜是最常用的外殼材料

  在2016年，我國鋁塑膜的自給率僅有不到7%，國內鋁塑膜市場被大日本印刷（DNP）、昭和電工、凸版印刷（T&T）以及栗村四家日韓企業(yè)所壟斷。隨著鋁塑膜國產化需求日益凸顯，

  中國新綸科技嗅準時機，于2016年4月收購了全球前三的鋰電軟包材料供應商T&T的業(yè)務，加快了鋁塑膜國產化進程，提升了國產鋁塑膜的量產能力和市場占有率。

  2017年4月25日，新綸科技發(fā)布2016年度報告，實現(xiàn)營業(yè)收入16.5 億元，較上年同期大幅上升61.94%；其中鋁塑膜營收約0.7 億元。公司表示，2017 年隨著日本工廠產能釋放和國內工廠的投產，預計今年鋁塑膜業(yè)務將實現(xiàn)快速增長。

  2017年鋁塑膜的國產化率預計可以提高到10%以上，這是驚人的增長速度。

  不只是上游原材料，上游的國產鋰電池裝備也在快速崛起，

  2016年整個中國鋰電池生產設備的需求大約為145億元人民幣，而國產設備（不包括進口）已經可以達到115億元，國產化率已經達到80%。

  目前中國廠家雖然在部分高端設備產品上依然比不過日韓廠家，但是已經可以實現(xiàn)鋰電池生產設備的每一個環(huán)節(jié)的國產化，也就是中國公司已經可以實現(xiàn)提供整條鋰電池生產產線的能力。

  國產設備不僅在國內新建的鋰電池工廠已經占據了優(yōu)勢地位，例如這兩年發(fā)展迅猛，正在大規(guī)模新上鋰電池產線的寧德時代，其新產線國產生產設備的比例達到了86%，而且還開始反攻打入了日韓鋰電池生產廠家的生產線，松下，三星，索尼的電池產線都有中國的生產設備。

  贏合科技已經成了中國鋰電池裝備的領導廠家，其宣傳稱是目前全球唯一一家能提供動力電池智能生產線整線解決方案的企業(yè)，實際上，如果查看贏合科技的財報，會發(fā)現(xiàn)他們真的不是在吹牛而已，從2015年開始，贏合科技就成為第一家面向鋰電池生產企業(yè)推廣鋰電整線設備“交鑰匙”工程的公司

  贏合科技2016年營業(yè)收入高達8.5億，猛增132.77%，凈利潤1.24億元，猛增105.89%。其中卷繞機，涂布機，制片機，聚合物電池夾具化成機四大項占了營業(yè)收入的70%以上，其他環(huán)節(jié)的生產設備如輥壓機，分條機，模切機，注液機，疊片機等銷售額每一項都在千萬元以上。

  從2017年一季度的情況來看，贏合科技繼續(xù)保持了超高速的增長態(tài)勢。

  國內還有一家領軍企業(yè)無錫先導智能，2008年開始涉足鋰電池生產設備研發(fā)制造，

  可以研發(fā)生產卷繞機、極片分切機、焊接卷繞一體機、電極疊片機、組裝機、四合一成型機等。2016年實現(xiàn)營業(yè)收入10.8億元，同比增長101.26%； 歸屬于上市公司股東的凈利潤2.91億元，同比增長99.68%；其增長主要來自鋰電池生產設備的快速增長，其中鋰電池生產設備收入占比67.76%，大約為7.32億元。

  先導智能是國內唯一一家為電動汽車兩大世界領軍企業(yè)比亞迪和特斯拉提供動力鋰電池卷繞機的企業(yè)。同時其鋰電池生產設備還賣到了松下，索尼和三星的鋰電池產線。

  尤其是對松下，包括消費鋰電設備和動力鋰電設備都開始實現(xiàn)了小批量供貨

  在國內鋰電池生產裝備兩巨頭之外，國內也誕生了一批規(guī)模過億并且在快速增長鋰電池裝備公司，例如深圳吉陽智能（目前已經被智云股份控股），2015年鋰電池裝備收入1.4億，2016年收入猛增到2.3億，2017年預計合同金額將達到5億，收入預計破3億，下圖為吉陽智能開發(fā)的方形鋰電池全自動卷繞機。

  吉陽智能的主要客戶是東莞的ATL新能源公司，也是國內企業(yè)。

  前面提到的科恒股份公司，2016年營業(yè)收入7.87億元，增長102.43%，凈利潤0.34億元，增長145.74%，其中鋰電池生產裝備的收入為1.72億元，而2015年鋰電池生產裝備的收入僅為1.22億元，增長高達41%。

  國內還有一家正業(yè)科技公司，該公司在鋰電檢測領域，公司X光自動化檢測系列設備已形成壟斷性局面，市場占有率超過70%。2016年度，公司實現(xiàn)營業(yè)收入為6億元，比去年同 期增長68.12%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為7,283.65萬元，比去年同期增長85.14%。

  當然鋰電池檢測設備只是該公司業(yè)務的一小部分，他們還提供液晶面板組裝生產設備，另外值得一提，該公司大量提供以自動化焊接為主的自動化生產產線設備，松下，東芝，美的，格力，三菱都是其客戶。誰說日本人不用中國機械？

  當然，國內鋰電裝備行業(yè)還有一家巨頭也進入了，那就是大族激光公司，該公司在鋰電池的焊接部分占有優(yōu)勢地位，在激光領域世界前三，中國第一。大族激光以鋰電激光焊接技術為基礎，其野心并不滿足于制作焊接，其先后投資收購東莞駿卓、深圳鉑納特斯以及江蘇金帆展宇等鋰電設備企業(yè)，通過并購開始逐步掌握動力電池制造設備的生產能力。

  回看下中國鋰電池產業(yè)，盡快在技術上仍然和日韓有差距，但是在份額上逐漸擴大對日韓的優(yōu)勢，實際上國產鋰電池并非完全處于中端，而是已經有能力在高端正面競爭。

  例如蘋果手機的電池，主要就是中國欣旺達，德賽電池，ATL等公司生產。三星2016年的Note7電池爆炸事件，就是因為他用的是自家的三星SDI電池，而使用中國ATL公司鋰電池的三星手機，卻沒有出現(xiàn)問題。

  中國電動汽車產業(yè)用的動力電池，也基本是采購國產電池為主，這其中除了比亞迪用自家電池外，其他汽車廠家買寧德時代最多，由于汽車電池的容量很大，一輛車的電池相當于1000塊以上手機電池的電量，如果是一輛純電動汽車，可以相當于5000塊手機電池，如果是一輛電動大巴的電池，那就是上萬塊手機電池。

  因此寧德時代發(fā)展非常迅猛，未來兩三年很可能成為世界第一大鋰電池供應商。比亞迪也有可能沖到世界第二名，僅次于寧德時代。

  日本最大的電池公司松下現(xiàn)在是抱緊美國特斯拉的大腿，兩家緊密合作，不過這對松下也是有隱憂的，如果哪天特斯拉的供應鏈被中國公司突破，松下電池是很危險的，因為很難找到替代客戶。

  2016年，索尼鋰電池銷售額80億人民幣，松下鋰電池銷售額230億人民幣，加起來310億人民幣，特斯拉2016年賣出了7.6萬輛電動汽車，平均每輛汽車花費3.5萬美元購買松下電池，這意味著2016年特斯拉對松下電池金額高達26.6億美元，我們算個整數(shù)25億美元好了，差不多170億人民幣。

  一個特斯拉對松下電池的采購金額超過了日本鋰電池產業(yè)訂單的一半，這是日本下游電子品牌份額全面萎縮，市場讓給了中美韓品牌的結果。我們可以這樣說，如果沒有馬斯克選擇松下當供應商，日本鋰電池產業(yè)可以說全面衰退了。

  韓國的三星SDI和LG兩家倒是不用愁，反正有自家的品牌買單，生存并不是問題。

  隨著中國電子品牌世界份額還在不斷上漲，中國鋰電池份額還在不斷上升，

  當然另外一個大潮就是電動汽車時代的來臨，2016年中國電動汽車品牌產量占了全球50%左右，且還在不斷飆升，這意味著中國鋰電池產業(yè)還將迎來持續(xù)的高速增長。

  電動汽車時代的到來，將給鋰電池打開極為廣闊的空間，全球每年銷售15億臺智能手機，對應15億只電池，全球每年銷售9000萬輛汽車，如果有一天全部都用鋰電池的話，一輛車的電池容量等于5000個手機電池，從手機到汽車，這意味著鋰電池的市場空間擴大300倍。

  我們可以看到，寧德時代僅僅是做汽車動力電池，短短幾年其營收就輕而易舉的超過了欣旺達，德賽，ATL這些國內知名給蘋果，三星，華為供貨的手機鋰電池廠家，而且其營收增速還非常驚人。要知道國內的電動汽車化僅僅是剛剛起步而已。

  國內的鋰電池廠家都看到了電動汽車這個戰(zhàn)略機會窗口，今年都在瘋狂的大上產能，短時間可能有過剩的風險，不過從長期看，中國電池廠家超越日韓只是時間問題，

  要知道，和燃油汽車不同，目前電動汽車的產量50%來自中國品牌，韓國電動汽車還沒起來，但是有三星，LG可以給韓國電池廠家提供空間；日本汽車公司不走純電動路線，從筆記本電腦，平板電腦，智能手機，日本電子品牌市場份額越來越小，也在壓縮日本電池的生存空間，

  美國特斯拉選擇和松下合作，很大程度上扶了日本電池產業(yè)一把，如果中國電池公司把特斯拉拿下來，基本上戰(zhàn)略上就是已經完成解放戰(zhàn)爭三大戰(zhàn)役后的局面了。除非日本汽車公司開始和中美一樣走電動化路線，這樣日本電池公司還有戰(zhàn)略機遇。